六大趨勢

    在六大趨勢的交織下，銀行、特別是其風(fēng)險(xiǎn)管理團(tuán)隊(duì)，亟需進(jìn)行深度系統(tǒng)性的數(shù)字化變革。前四項(xiàng)趨勢將影響銀行的各個方面：客戶要求提高，期待增多，競爭壓力加大，成本控制增強(qiáng)和新興的生態(tài)圈交付模型。其他兩大趨勢重點(diǎn)影響風(fēng)險(xiǎn)管理部門：新興風(fēng)險(xiǎn)種類出現(xiàn)且在不斷演變，同時監(jiān)管的廣度和深度在不斷擴(kuò)展。

    客戶要求提高，期待更多

    未來，客戶在選擇銀行服務(wù)時，比較對象不再是其他銀行，而是眾多以客戶為中心的技術(shù)公司所提供的一流客戶體驗(yàn)。而這種體驗(yàn)提高了客戶在整個服務(wù)過程中的期望值（在體驗(yàn)一個產(chǎn)品或服務(wù)之前、過程中、以及之后的全渠道用戶體驗(yàn)）。一位首席風(fēng)險(xiǎn)官以下面這個故事為例，做了解釋。在完成了抵押貸款業(yè)務(wù)的數(shù)字化轉(zhuǎn)型后，銀行邀請了一位客戶，并在高管層面前進(jìn)行了第一筆交易。交易進(jìn)展非常順利，該客戶僅用了不到5分鐘就通過了貸款申請。這次數(shù)字化轉(zhuǎn)型后，該銀行會成為業(yè)界的領(lǐng)軍者，銀行高管對此感到十分滿意。

    他們問客戶感覺如何，客戶回答：“還行�！痹谕度肓诉@么多精力，并且準(zhǔn)時、未超預(yù)算地完成任務(wù)之后，這樣的回答實(shí)在讓人泄氣。他們問為什么僅僅是“還行”，客戶說：“是挺好的，不過相比在亞馬遜上購物，實(shí)在是太復(fù)雜了，而且現(xiàn)在錢還沒到賬�！�

    眾多移動設(shè)備上直觀的頁面讓客戶可以輕松操作，可視化的數(shù)據(jù)也能滿足他們的需要。相當(dāng)多的用戶從簡單的操作中獲益。去年，在蘋果產(chǎn)品的網(wǎng)上銷售中，65歲以上人群的支出約高于25到341歲人群支出的20%。同時，客戶獲得了越來越多的私人定制服務(wù)，這些服務(wù)能夠愈加精準(zhǔn)地預(yù)判客戶的需求。這一點(diǎn)對客戶而言很重要：一項(xiàng)調(diào)查顯示，在接受過定制化服務(wù)的消費(fèi)者中，60%的人認(rèn)為該項(xiàng)服務(wù)顯著影響了他們的購買行為2。而且滿足客戶需求的速度越來具有即時性；在時尚技術(shù)公司Rent the Runway，30%的訂單當(dāng)天即可制作完成。

    隨著數(shù)字化體驗(yàn)逐漸提升，消費(fèi)者更加想要無縫的體驗(yàn)。主動尋找金融產(chǎn)品的客戶漸漸減少�？蛻艮D(zhuǎn)而在有需求時尋求幫助。個人和公司客戶都有這樣的趨勢。而且這類期待一直在提高，前面那家“5分鐘辦理抵押貸款”的銀行也是在付出代價之后才認(rèn)識到了這一點(diǎn)。

    在為銀行客戶打造良好、穩(wěn)定體驗(yàn)的過程中，為保證底層流程無縫切換，不產(chǎn)生延遲或不需要客戶處理大量文書工作，風(fēng)險(xiǎn)管理是其中的關(guān)鍵考量。風(fēng)險(xiǎn)管理有助于確保這些流程能幫助客戶快速做出決定，并且可以在客戶意識到之前識別出經(jīng)過風(fēng)險(xiǎn)分析過的用戶需求。

    市場競爭壓力加大

    由于各類提供成熟的數(shù)字體驗(yàn)和更多產(chǎn)品的機(jī)構(gòu)涌現(xiàn)，銀行的競爭壓力逐漸加大。這些壓力來自經(jīng)過數(shù)字化變革后的現(xiàn)有銀行，采用數(shù)字化策略拓寬營業(yè)范圍的小銀行，以及高歌猛進(jìn)的金融科技企業(yè)和非銀行借貸機(jī)構(gòu)，其中科技公司尤為突出。

    我們的調(diào)查顯示，領(lǐng)先銀行在推進(jìn)大規(guī)模數(shù)字化變革中投入了其10%以上的營收。這些投資使得銀行在改造其技術(shù)架構(gòu)和操作模式的同時，可以重塑關(guān)鍵的客戶體驗(yàn)，并打造數(shù)據(jù)和分析能力。大型銀行中，匯豐銀行推出了一項(xiàng)功能，可以在2分鐘內(nèi)決定是否向中小企業(yè)發(fā)放3萬英鎊以下的貸款。

    許多“天生的”金融科技公司正在吸引銀行客戶。他們不受傳統(tǒng)架構(gòu)和銀行監(jiān)管影響，通過敏捷的開發(fā)來快速打磨其產(chǎn)品，以滿足傳統(tǒng)銀行客戶的需求。而且大體上，他們具有顯著的成本優(yōu)勢。我們的研究顯示，這些數(shù)字化顛覆者的成本收入比在33%左右，而現(xiàn)有銀行為55%。

    非銀行機(jī)構(gòu)也開始通過建立在線借貸平臺來參與競爭，這也逐漸拉開了銀行與客戶的距離。比如阿里巴巴起初為一個電商平臺，在2014年創(chuàng)立數(shù)字化的網(wǎng)商銀行，為中小企業(yè)提供金額在3000美元左右的貸款。現(xiàn)在它的貸款總額已經(jīng)超過120億美元。比如大眾汽車銀行（Volkswagen Bank）等聚焦細(xì)分市場的小眾銀行也在進(jìn)行線上發(fā)展，并且增加了其產(chǎn)品種類。

    對于銀行而言，競爭壓力意味著市場份額和利潤率的下降。風(fēng)險(xiǎn)管理通過提高選擇客戶的精確度來彌補(bǔ)這些損失。同樣重要的是，風(fēng)險(xiǎn)管理可以實(shí)現(xiàn)前面討論的卓越客戶體驗(yàn)，以及提高做出即時決策的速度，從而給銀行帶來獲得并維持客戶的競爭優(yōu)勢。調(diào)查中30％的全球系統(tǒng)重要性銀行（G-SIB）受訪者認(rèn)為，在未來3到5年內(nèi)，信貸處理時間將減少50％至75％。在許多情況下，信貸處理時間還將下降更多，會出現(xiàn)現(xiàn)場決策和立即支付貸款的情況。我們稍后會討論其中的一些案例。

    經(jīng)濟(jì)增長放緩和持續(xù)的成本壓力

    在后危機(jī)、緩慢增長和低利率環(huán)境下，特別是在監(jiān)管限制的情況下，成本控制對銀行來說更加重要。資產(chǎn)負(fù)債表上的壓力是全球性的。

    自2010年以來，歐洲銀行的凈資產(chǎn)收益率從6.5％降至3％。而在2016年，全球銀行業(yè)的凈資產(chǎn)收益率僅略低于10％6——相當(dāng)于資本成本或接近該成本，原因不僅是低增長和發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體長期的低利率水平，還有新興經(jīng)濟(jì)體信貸周期逐漸下行。預(yù)計(jì)未來幾年這一艱難的宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境將對銀行利潤構(gòu)成壓力。

    成本壓力還表現(xiàn)在裁減全職員工方面，包括風(fēng)險(xiǎn)管理的全職員工。

    圖1顯示，近40％的調(diào)查受訪者預(yù)計(jì)將在未來三到五年內(nèi)減少風(fēng)險(xiǎn)管理部門全職員工的數(shù)量，而只有不到20％的調(diào)查受訪者預(yù)計(jì)會增加。

    新興的生態(tài)圈交付模式

    金融科技公司（例如歐洲的Kabbage）和行業(yè)實(shí)用工具（如GCD）為銀行提供了加速向數(shù)字風(fēng)險(xiǎn)管理轉(zhuǎn)型的方法。事實(shí)上，金融科技公司籌集的總資金（約38億歐元）中，有62％流向了愿意與銀行合作的金融科技公司。

    與此同時，63％的北美受訪者正在尋求實(shí)用工具來應(yīng)對監(jiān)管趨嚴(yán)。

    一些新的尖端金融科技技術(shù)解決方案，包括基于云的交易和風(fēng)險(xiǎn)分析解決方案，借助人工智能和機(jī)器學(xué)習(xí)的反欺詐解決方案，以及利用算法來對收債人和債務(wù)人行為進(jìn)行配對，從而實(shí)現(xiàn)對不良貸款的智能收集。70％的受訪者認(rèn)為，金融科技將幫助銀行實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)管理的數(shù)字化，從而降低操作風(fēng)險(xiǎn)損失，改善資產(chǎn)負(fù)債管理（ALM）中的流動性管理，風(fēng)險(xiǎn)壓力測試，新興風(fēng)險(xiǎn)識別以及風(fēng)險(xiǎn)組合監(jiān)控和管理。

    與此同時，行業(yè)平臺商可以為合規(guī)部門開發(fā)共享解決方案（例如，網(wǎng)絡(luò)安全、模型驗(yàn)證和第三方供應(yīng)商管理），銀行因此可以釋放出資源進(jìn)行優(yōu)先級更高的計(jì)劃。30%的受訪者計(jì)劃利用行業(yè)平臺公司和合作伙伴來應(yīng)對嚴(yán)監(jiān)管，而60%的北美公司計(jì)劃這樣做。

    不斷演變的新風(fēng)險(xiǎn)類別

    風(fēng)險(xiǎn)團(tuán)隊(duì)正在投入更多精力來識別和減輕新興風(fēng)險(xiǎn)，包括因數(shù)字渠道應(yīng)用普及、數(shù)字資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)暴露增加、分析法的興起以及日益互聯(lián)的業(yè)務(wù)而不斷演變的新風(fēng)險(xiǎn)。受訪者指出，許多不斷演變的風(fēng)險(xiǎn)“并非真正的新風(fēng)險(xiǎn)”，而是由于數(shù)字化帶來的結(jié)構(gòu)性變化而增加的風(fēng)險(xiǎn)。這里討論的風(fēng)險(xiǎn)包括網(wǎng)絡(luò)風(fēng)險(xiǎn)、模型風(fēng)險(xiǎn)和“傳染”風(fēng)險(xiǎn)。

    網(wǎng)絡(luò)風(fēng)險(xiǎn)是指由于濫用和盜竊知識產(chǎn)權(quán)或業(yè)務(wù)中斷而造成的損失和損害。對于風(fēng)險(xiǎn)部門負(fù)責(zé)人來說，這是主要的新興風(fēng)險(xiǎn)。因?yàn)殂y行持有大量數(shù)據(jù)，一旦遭到入侵，造成數(shù)據(jù)泄露，將帶來巨額成本。根據(jù)一項(xiàng)研究，1萬條數(shù)字泄露事件的成本為190萬美元，5萬條數(shù)字泄露事件的成本高達(dá)630萬美元7。顯然，正如最近涉及數(shù)億用戶的入侵事件所顯示的，這些數(shù)字只會上升。與此同時，數(shù)據(jù)泄露往往涉及數(shù)百萬條記錄。這種風(fēng)險(xiǎn)不太可能消失。風(fēng)險(xiǎn)團(tuán)隊(duì)將需要防范自身的網(wǎng)絡(luò)風(fēng)險(xiǎn)，并建立示范性的數(shù)據(jù)恢復(fù)能力。

    模型風(fēng)險(xiǎn)是指由于錯誤使用模型、使用有缺陷的模型、錯誤或過時的假設(shè)或基礎(chǔ)數(shù)據(jù)問題而導(dǎo)致的損失。隨著模型越來越多地嵌入到業(yè)務(wù)流程中，大型機(jī)構(gòu)的模型數(shù)量每年增長10%到25%8。而且模型變得越來越復(fù)雜，適當(dāng)?shù)毓芾砟Ｐ惋L(fēng)險(xiǎn)至關(guān)重要。一家全球銀行的損失超過50億美元，部分原因是風(fēng)險(xiǎn)價值模型存在缺陷、操作人員缺乏建模經(jīng)驗(yàn)、缺乏回溯測試和操作問題導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)度量不準(zhǔn)確。

    此外，隨著銀行構(gòu)建更多的模型，它們有時會自動執(zhí)行實(shí)際上需要人類判斷的決策。由于模型帶來的風(fēng)險(xiǎn)越來越大，模型風(fēng)險(xiǎn)管理已成為風(fēng)險(xiǎn)活動的重要組成部分。模型風(fēng)險(xiǎn)管理近年來發(fā)展迅速，預(yù)計(jì)還將繼續(xù)增長9。

    傳染風(fēng)險(xiǎn)是指一個實(shí)體的負(fù)面事件蔓延到其他實(shí)體，并導(dǎo)致整個金融系統(tǒng)蒙受財(cái)務(wù)損失。由于自動化和數(shù)字化流程在業(yè)務(wù)處理上的便捷性，業(yè)務(wù)的互聯(lián)性正在增強(qiáng)。這帶來了重大風(fēng)險(xiǎn)，因?yàn)閮r值鏈某個環(huán)節(jié)的失敗很容易波及整個行業(yè)。金融體系中的傳染風(fēng)險(xiǎn)一直是監(jiān)管機(jī)構(gòu)關(guān)注的一個關(guān)鍵問題。

    雖然并非所有這些風(fēng)險(xiǎn)都是新出現(xiàn)的，但其出現(xiàn)速度、日益提高的重要性以及其影響的多變性已經(jīng)發(fā)生了根本性的變化。如果不充分利用技術(shù)，就無法在早期識別出這些風(fēng)險(xiǎn)，并提出有效的緩解方法。

    監(jiān)管廣度和深度增加

    2008年金融危機(jī)后，全球監(jiān)管趨嚴(yán)。目前看來也沒有減弱的趨勢，盡管可能會有一些監(jiān)管放松的特例。從危機(jī)爆發(fā)到2015年，巴塞爾銀行監(jiān)管委員會（Basel Committee on Banking Supervision）定稿的出版物累計(jì)增加了約30倍10。社會現(xiàn)在期望政府確保“大到不能倒”的局面不再出現(xiàn)。同時，監(jiān)管機(jī)構(gòu)更頻繁地通過銀行在國內(nèi)和國際上監(jiān)管非法融資。

    這些新增的監(jiān)管規(guī)定涵蓋了許多領(lǐng)域，包括監(jiān)管方面，例如《對內(nèi)部模型和監(jiān)管審查和評估過程的針對性審查》（Targeted Review ofInternal Models）11、系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)和對其進(jìn)行衡量的壓力測試、《巴塞爾協(xié)議III》（Basel III），數(shù)據(jù)保護(hù)方面例如《一般數(shù)據(jù)保障條例》（General Data Protection Regulation，簡稱GDPR）和歐盟支付服務(wù)修訂法案（PSD2）。監(jiān)管范圍正在擴(kuò)大，并對非金融風(fēng)險(xiǎn)和風(fēng)險(xiǎn)文化等領(lǐng)域進(jìn)行了額外的審查。事實(shí)上，幾乎每家參與的銀行都被要求解決并縮小其在應(yīng)對非金融風(fēng)險(xiǎn)方面的差距。

    某些監(jiān)管規(guī)定（如GDPR和PSD2）的范圍和影響直接推動了數(shù)字化的需求。例如，在為GDPR做準(zhǔn)備時，銀行可以采取必要的步驟來進(jìn)一步增強(qiáng)其數(shù)字化能力，如采用復(fù)雜的技術(shù)來管理客戶主數(shù)據(jù)12。與此同時，銀行需要利用數(shù)字化手段，以便在PSD2和開放銀行的范圍內(nèi)成功運(yùn)營，并與高度數(shù)字化的非金融公司競爭。由于這些規(guī)定，這些公司現(xiàn)在可以捕捉到與客戶前端互動的重要數(shù)據(jù)。

    在我們的調(diào)查中，30%的受訪者表示，在過去5年里，風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管成本增加了50%以上。此外，46%的受訪者預(yù)計(jì)未來5年，成本將繼續(xù)上升，不過他們預(yù)計(jì)增幅不到目前水平的50%。

    考慮到監(jiān)管的加強(qiáng)與不斷上升的成本壓力，銀行確實(shí)任務(wù)艱巨。確保流程合規(guī)要容易得多，而且可能只有通過數(shù)字化才能實(shí)現(xiàn)。同樣，只有徹底實(shí)現(xiàn)數(shù)字化，才能將建立一個無處不在的控制框架，及時有效地監(jiān)控銀行行為以及防止監(jiān)管罰款的成本控制在可接受的范圍內(nèi)。事實(shí)上，數(shù)字化和分析是應(yīng)對不斷擴(kuò)大的監(jiān)管壓力的最佳工具。